保本型基金是什么意思？保本基金有哪些特点?

2022-11-15 11:53:46 来源:

保本型基金是什么意思?

保本型基金是指通过采用投资组合保险技术，保证投资者在投资到期时至少能够获得投资本金或一定回报的证券投资基金，它的投资目标是在锁定下跌风险的同时力争有机会获得潜在的高回报。

保本基金一般是将大部分资金(如80%)投资于定息工具(如货币市场、债券)，这部分资金主要承担保本作用;而将其他少部分资金(如20%)投资于高风险高收益的股票、期货、期权及其他衍生工具，以期获取较高的收百思特网益率，即使风险资产全部损失，投资于债券的资金仍可满足投资者的保本要求。

在国际上，保本基金可分为保证基金(Capital Guaranteed)和护本基金(Capital Protected)两种类型，其中护本基金不需要第三方提供担保。一般来说，保本基金将大部分资产投资于固定收入债券，以使基金期限届满时支付投资者的本金，其余15%～20%的资产投资于股票等工具来提高回报潜力。

保本基金于20世纪80年代中期起源于美国。其核心是投资组合保险技术。由伯克利大学金融学教授兰德(Hayne E.Leland)和鲁宾斯坦(Mark Rubinstein)创始的这项技术自1983年首次被应用于保本基金，在80年代中期得到蓬勃发展。

经过三十多年的发展，无论是在国内还是海外市场，保本基金均受到了广大投资者的追捧。

保本基金有哪些特点?

它具有三大特点，分别是本金保障、半封闭性、增值潜力。

1、本金保障

保本型基金的核心特点就是在投资者持有基金到期时，至少能够获得投资本金和一定回报，因此，投资者投资保本型基金可以免使本金受损。

2、半封闭性

保本型基金都会规定一个保本期，基金持有人只有持有该保本基金到期，才能获得保本的保证。而如果提前赎回，将不享受优待。

3、增值潜力

保本型基金在保证投资者本金安全的同时，通过股票或各种金融衍生产品的投资分享证券市场的收益。与银行存款或国债投资相比，保本型基金具有较高的增值潜力，在同样保证本金回报的同时，具有较高的预期收益。